Uno de los productos que están a disposición de todos los empleados cómo retribución flexible es un Unit Linked. Estas palabras lo que realmente esconden es un Seguro de Vida Ahorro e Inversión.
Un Unit Linked es un producto financiero que nos permite invertir, incluyendo un seguro de vida y un fondo de ahorro.
La parte del fondo de ahorro se invierte en una cesta de fondos de inversión que se estructura en torno a un seguro de vida. Por este motivo una parte de las aportaciones que realicemos irán destinadas al pago de la prima del seguro, pero la gran mayoría de la aportación irá a los fondos de inversión a excepción de un 0,55% que serán los costes que nos cobrará Vidacaixa por la gestión del producto, sin contar los gastos de los propios fondos de inversión.
Realmente estamos ante un producto de inversión a largo plazo que solo podrá ser rescatado cuándo se de al menos una de las contingencias siguientes (listado resumido) ,
- Jubilación
- Fallecimiento
- Extinción del contrato
- Incapacidad laboral absoluta y permanente para todo trabajo o gran invalidez.
- Dependencia severa o gran dependencia
La configuración de este seguro es muy similar a un plan de pensiones.
¿Cuáles son les beneficios que obtengo con este producto?
La ventaja que se obtiene en la contratación de este producto es la que está asociada a la propia retribución flexible, y es que las aportaciones al seguro no se imputarán cómo renta del trabajo, con lo cuál estas cantidades no tendrán retención de IRPF.
Solo se tributa en el rescate. En forma de rentas del trabajo.
No forma parte de la masa hereditaria en caso de fallecimiento.
Se puede rescatar como renta vitalicia.
En caso de fallecimiento el beneficiario tributaría por el Impuesto de Sucesiones y Donaciones. Esto dependiendo de la Comunidad Autónoma permitiría un importante ahorro fiscal.
Cuánto puedo aportar
El importe mínimo que podrás destinar a este producto será de 1.500€ al año y el importe máximo de 100.000€ al año, no pudiendo exceder el 30% de la retribución total.
¿Cómo invierte este Unit Linked?
Se establecen dos políticas de inversión en función de tu edad a 31 de diciembre de cada año
natural,
1. Póliza de acumulación “Cesta de acumulación”: Es una cesta con mayor exposición a renta
variable, con una inversión del 50% en renta variable y un 50% en renta fija.
2. Póliza de consolidación “Cesta de consolidación”: Es una cesta más conservadora, con una
inversión en renta fija del 80% y una inversión en renta variable del 20%.
Y el reparto de la inversión se hará en función de la siguiente tabla,
Detalles del seguro de vida
El capital asegurado es un 10% del saldo acumulado con un máximo de 6.000 € y un mínimo de 600 €. Es decir, a partir de un saldo de 60.000 € la prima de riesgo sería la misma, salvo por la edad del asegurado.
Inconvenientes
Capital y rentabilidad no asegurados.
Al rescatar en forma de rentas del trabajo, pagaremos impuestos tanto por las ganancias cómo por el rendimiento obtenido, al igual que ocurre con los planes de pensiones.
Parte de lo invertido paga la prima del seguro por lo que esa parte no genera rentabilidad e irá incrementándose todos los años al aumentar la edad.
Costes de los propios fondos de inversión.
Las cestas están prediseñadas por lo que no se ajustará al 100% al perfil del cliente.
No permite traspasos entre diferentes Unit Linked.
Comparativa Plan de Pensiones VS Unit Linked
Resumen
Es un producto orientado al largo plazo, con la ventaja añadida de la fiscalidad en caso de fallecimiento.
Actualmente no disponemos de más información de la Cesta de Fondos de Inversión, ni de las comisiones que estas suponen. Esto es muy importante, aunque partimos con una gran ventaja fiscal, pagamos un 0,55% directamente a Vidacaixa y a esto faltaría añadir las comisiones de los propios fondos. Estas pueden llegar a hacernos perder mucha rentabilidad y el impacto a largo plazo sería muy serio.
Antes de realizar cualquier inversión nuestra recomendación es analizar en detalle nuestro perfil inversor y ver si se adapta a nuestras necesidades.
